對小額投資人來說，要透過擇時投資去賺錢並不容易，因此定期定額就成了小額投資人廣受歡迎的投資方式，因為每個月只要投資3,000元，投資人不但可以降低擇時進場的風險，而且還可以參與市場長期增長的機會。不過，一般人較少注意的是，除了上面的好處外，用定期定額投資基金，其實也能收到節稅的功效。

境內基金的資本利得都免稅

在做理財的時候，大家可能知道定存利息的收入有27萬元免稅額，只要超過了就要繳稅；不過同樣都是理財，資本利得要不要繳稅呢？其實，只要您投資的是境內基金，無論投資標的是境內或境外有價證券，資本利得都不需要課稅！也正因此，境內基金的節稅效果就會比較明顯，而且除此之外，用定期定額的方式去投資基金，我們還可以用資本利得的長期增長去因應通膨。

那資本利得是什麼呢？

簡單講就是用買進與賣出金融商品的價差，再乘以初始投資單位數後所得到的金額。舉例來說，A在買入某個金融商品的單位價格是10元，最後賣出的單位價格是11元，就代表A賺到了這1元的價差，如果再把這1元的價差乘以當初A買入該商品的單位數，最終的金額就是A所獲得的資本利得。基金報酬率試算

境外基金的資本利得須納入海外所得

但如果您投資的是境外基金，資本利得的稅賦效果就不一樣了。按照國稅局的規定，境外基金的資本利得雖名為「海外財產交易所得／損失」，但在歸類上還是屬於海外所得，因此依法享有670萬免稅額的優惠，所以在計算基本稅額時，只要我們國內與國外所得加總起來超過670萬，超過的部分就會面臨20%的課稅。

小知識：基本稅額= (國內所得金額+海外所得金額-670萬)*20%

這裡要補充說明，由於國稅局在計算基本稅額時，不只海外，就連國內收入也一併計入；所以即使海內外所得超過670萬，也不代表投資人就要多繳稅；因為在實務上，基本稅額都會先跟一般所得稅額做比較，以兩者之間較高者作為實際課稅金額。

舉例來說，在扣除各項減免稅額後，A在國內的收入為150萬元，今年要繳的一般所得稅為10萬元。套用上面基本稅額的公式，只要他的海外收入不超過570萬元，即使國內與國外收入加總達720萬元，但基本稅額計算後仍為10萬元，與一般所得稅相同，所以A仍不必多繳稅（570萬海外所得+150萬國內所得-670萬免稅額)*20%=10萬）。可見要不要多繳稅，關鍵不在海內外所得有沒有超過670萬，而是基本稅額有沒有比綜合所得稅高。

基金利息所得課稅規定大不同

那麼基金的利息收入，在節稅上又有甚麼效果呢？如果您投資的基金註冊地在台灣、且也投資在台灣的股票型基金，那麼它的利息就會被併入綜合所得稅、或是採28%稅率的分離課稅方式進行計算。

不過，如果您投資的是註冊地在台灣、且也投資在台灣的債券型基金，那麼它的利息就會用10%稅率的分離課稅進行計算；只是在實務上，由於台灣境內發行的債券型基金多投資在海外，並非台灣本地，所以這10%稅率的分離課稅基本可以略過不計。

此外，如果您基金的投資標的在海外，無論註冊地是在台灣或境外、股票型或債券型，它們的配息收入都屬於海外所得。不過如同前文所述，按國稅局的規定，但只要您的基本稅額沒有超過綜合所得稅，海外利息所得也不用額外多繳稅。

小資族可把利息所得併入綜合所得稅申報

透過上面的說明，您就可以知道對於利息所得，要怎麼利用共同基金節稅了。如果您綜合所得稅的稅率在30%以下，而且又投資境內的台灣股票型基金的話，您可以直接把基金的利息所得併入到綜合所得稅去計算課稅，因為一旦把基金的利息所得併入綜合所得稅，您不但可以享有每一申報戶上限8萬元的抵減稅額優惠，而且還可以依照自己的所得稅率去申報剩餘的股利所得，這種方式其實相當適合稅率不高的小資族。

高收入族群可採分離課稅申報利息所得

反之，如果您的綜合所得稅的稅率達30%以上，無論您投資的是境內基金還是境外基金，都建議您可以把基金的配息所得另外採28%稅率的分離課稅原則進行申報，對您較為有利。

舉例來說，如果您的稅率是30%，但投資基金的利息所得有200萬，那麼採取28%分離課稅的方式計算，您只需繳納56萬的稅金。但如果您把這200萬的利息所得併入稅率30%的綜合所得稅，您反而就要繳納60萬元的稅金，而且搞不好在加入這200萬的利息所得後，您的稅率還會從原本的30%變成40%，這樣一來您要繳的稅金可能還高達80萬(200萬*40%=80萬)，可見對收入較高的投資人來說，對基金的利息採分離課稅方式申報會比較有利。

投資累積型的境內基金節稅效果最大

綜上所述，如果要透過投資基金去節稅，最優先推薦累積型、且投資於境內的台灣註冊股票基金，因為這類基金的資本利得無須繳稅，節稅效果最大；其次，無論境內或境外基金，若您的資金有投資在海外，雖然資本利得跟利息收入都會被列入海外所得，但只要您的基本稅額比一般所得稅額低，海外所得無須額外繳稅。可見無論是境內或境外基金，投資基金在節稅上的優勢都相當明顯！

用定期定額的方式投資基金更能節稅

另外，雖然基金的利息所得需要課稅，但如果您是用定期定額的方式投資基金，反而還可以把這方面的負擔壓到最低。因為定期定額基金除了可以分散買入時點的風險之外，相對較低的投資金額分批投資，也有助於把年度的利息所得控制在8萬元的抵減稅額內，這樣就可以降低利息所得的稅賦。所以從利息所得的角度來看，用定期定額的方式投資基金，在利息所得節稅上更能收到明顯的效果。

如此看來，投資基金除了能長期參與市場的成長機會之外，也能透過分散買入時點的方式降低資產集中的風險，並養成紀律投資的習慣。更重要的是，無論是境內基金還是境外基金，只要是透過定期定額的方式投資，都能享有不同的課稅優惠。可見定期定額基金，可以同時收到投資、紀律與節稅的三重效果，是可以一舉數得的理財方式！

境內外基金課稅原則總覽

資料來源:財政部稅務入口網，中華民國110年10月8日。資料整理:摩根資產管理