Obligatiemarkten veranderen. Gedisciplineerd beleggen is tijdloos.
Er zijn diepgaande middelen en gespecialiseerde expertise nodig om met succes door de complexe obligatiemarkten te navigeren. Of u nu op zoek bent naar inkomsten, totaalrendement of stabiliteit, de beproefde, wereldwijd geïntegreerde beleggingsprocessen van J.P. Morgan brengen ons intensieve onderzoek, onze diverse talenten en ons strikte risicobeheer naar uw portefeuille.
300+
Professionals gespecialiseerd in vastrentende waarden
USD 719 mld.
Wereldwijde vastrentende activa onder beheer
8
Vastrentende beleggingscentra in vijf landen
Bron: J.P. Morgan Asset Management; per 30 juni 2023.
Specialistische expertise in vastrentende waarden
Profiteer van de diepgaande middelen en het grondige onderzoek van een werkelijk wereldwijde obligatiebeheerder, ondersteund door een beproefd beleggingsproces waarbij risicobeheer op elk niveau is ingebed.
Een werkelijk wereldwijd beleggingsplatform
Met portefeuillemanagers en sectoranalisten gevestigd in vijf landen en drie continenten bereikt ons onderzoek elk onderdeel van de wereldwijde obligatiemarkten.
Ons wereldwijde team voor vastrentende waarden heeft de ervaring en het wereldwijde bereik om toegang te krijgen tot mogelijkheden in meer dan 15 vastrentende sectoren en op obligatiemarkten in meer dan 50 landen.
Brede dekking van de vastrentende sector
- Staatsobligaties
- Highyield-obligaties VS
- Highyield-obligaties Europa
- Converteerbare obligaties
- Investmentgrade-obligaties
- Staatsobligaties in lokale valuta van opkomende markten
- Staatsobligaties in harde valuta van opkomende markten
- Gemeentelijke obligaties
- Bedrijfsobligaties van opkomende markten
- Asset-backed securities (ABS)
- Non-agency mortgage-backed securities
- Agency mortgage-backed securities
- Commercial mortgage-backed securities
- Gedekte obligaties
- Collateralised loan obligations (CLO’s)
- Valuta
Bron: J.P. Morgan Asset Managment, gegevens per 30 juni 2023. Beleggers wijzen op portefeuillebeheerders/handelaren en onderzoeksanalisten die het niveau van vice-president of hoger hebben.
Onderzoeksgedreven effectenselectie
Elke beleggingsbeslissing wordt beoordeeld met behulp van een gemeenschappelijke onderzoekstaal, waardoor we kansen in verschillende vastrentende effecten, sectoren en markten kunnen vergelijken.
Onze gemeenschappelijke onderzoekstaal vormt de basis van ons consistente en herhaalbare beleggingsproces, waarbij elke uitgever van obligaties die door onze sectoranalisten wordt gevolgd, wordt beoordeeld op basis van een strikte fundamentele, kwantitatieve (waardering) en technische analyse.
Fundamentals
- Macro-economische gegevens: groei, inflatie, enz.
- Bedrijfsgezondheid: wanbetalingen, winsten, enz.
- ESG-profiel: koolstofvoetafdruk, arbeidspraktijken, enz.
Kwantitatief (waarderingen)
- Eigen modellen voor kwantitatief onderzoek (QRG) geven informatie over de hoge/lage waardering van een sector of effect.
- Absolute, relatieve, historische basis.
Technische factoren
- Vraag/aanbod (uitgifte en stromen).
- Positionering van beleggers en momentum.
Voortdurende dialoog
- De teams maken gebruik van de expertise van lokaal gevestigde specialisten.
- Analisten en traders staan in nauw contact met portefeuillemanagers.
Wij bieden een breed scala aan duurzame vastrentende fondsen die zijn ontworpen om aan te sluiten bij de financiële doelstellingen en waarden van onze klanten.
Multi-laags risicobeheer
Risico's worden actief beheerd in elke fase van ons beleggingsproces, waarbij belangrijke risico’s continu worden bewaakt door portefeuillemanagers en extra toezichtslagen via beleggingsdirecteuren en onafhankelijke risicoteams.
Gedisciplineerd risicobeheer is essentieel voor al onze beleggingsstrategieën. Onze drie niveaus van risicobeheer zorgen ervoor dat de risico's op elk niveau van ons beleggingsproces worden bewaakt.
Actief beheer vereist actief risicobeheer
Portefeuillebeheer
- Is dagelijks verantwoordelijk voor het portefeuillerisico en de naleving van richtlijnen.
- Zorgt ervoor dat risico’s bewust worden genomen.
- Monitoren van ESG-risico's en -kansen.
- Gebruikt eigen en externe systemen om risico's te analyseren: tracking error, risicobijdrage, factorblootstelling, liquiditeit.
Beleggingsdirecteuren
- Houden toezicht op portefeuillebeheer door te controleren of de beleggingsdoelstellingen en -richtlijnen worden nageleefd.
- Geven leiding aan diepgaande kwartaalevaluaties van de beleggingsstrategie met portefeuillemanagers (performance, risico, ESG-profiel, dispersie).
- Bieden risicobewaking op maat binnen de beleggingscategorie.
Onafhankelijk risico
- Zorgt voor een geloofwaardige uitdaging voor het bedrijf.
- Heeft een geconsolideerd beeld van risico's voor het senior management.
- Speelt een sleutelrol in governancefora.
- Zorgt voor een adequate bekendmaking van risico's.
- Rapporteert aan de onafhankelijke AM Chief Risk Officer.
09ot242110084426
Beeldbronnen: Getty Images, Stockey, Shutterstock
Neem contact op met ons via telefoon, fax, post of e-mail.
Het Fonds schakelt lokale vertegenwoordigers of betaalkantoren in om transacties in Aandelen in bepaalde landen of markten af te handelen. In landen waar een Subfonds goedkeuring heeft gekregen om Aandelen aan te bieden, kunnen beleggers bij deze vertegenwoordigers kosteloos een Prospectus, een EBI en/of een ander lokaal aanbiedingsdocument, de Statuten en de meest recente Aandeelhoudersrapportages verkrijgen. Deze documentatie kan voor beleggers in bepaalde landen ook elektronisch worden verkregen op https://www.eifs.lu/jpmorgan.