隨著新學年來臨，您的子女重返校園，也許是時候抽點時間思量一下自己的退休規劃。

在學校裡，您的子女或需要一個課程規劃，做好他們的功課，才有望獲得A +的優異成績。同樣道理，要贏在人生終點線，同樣需要制定退休計劃，而且「越早越好」。

  香港將成為超齡社會?

香港政府統計處的數據顯示，香港年滿65歲或以上的人口比例，已由1983年的7%⁴上升至2018年的17%³。

與此同時，根據聯合國的人口統計⁵ 預測，到2025年，香港年滿65歲或以上人口的比例將會增至22.1%。屆時，香港將會與日本一樣，成為超齡社會。

資料來源：聯合國經濟和社會事務部人口司（2019）《世界人口展望：2019年修訂版》。世界衞生組織指出，社會上年滿65歲或以上的人口比例，為高齡化比率；若社會高齡化比率超逾7%，則被介定為高齡化社會；若高齡化比率超逾14%，則被介定為高齡社會；若高齡化比率超逾21%，則被介定為超齡社會。

此外，香港750萬人口的預期壽命，在世界上同樣是名列前茅。在 2017年，本港男性的平均壽命為82歲，而女性為88歲⁶，在全球居首。事實上，本港大約有3,000名百歲人瑞⁵！香港人越見長壽，但如果他們的資產不足以應付其退休生活，可能會導致生活水平有所下降。   

  單靠強積金是否足夠?

為讓香港人好好準備退休生活，政府在2000年推出強制性公積金（MPF）計劃，規定僱主及僱員各自供款相當於僱員收入的5%。然而，此計劃的強制性供款最高額為每月3,000港元，或未能建立足夠的退休儲備。

究竟要儲蓄多少，才能在退休時保持現有的生活方式？大家不妨參考我們的退休規劃之道⁷了解更多。根據您的年齡和家庭收入作出估算，例如一名年滿65歲的人士，其每月家庭收入為50,000港元，現在便需要投入820萬港元用於退休。以此為入門指南，您可根據自己的生活方式及退休年期，制定更個人化的退休投資目標。

  坐言起行

摩根資產管理在香港進行的一項調查發現，雖然有71%的受訪者認為，應該及早投資為退休生活做好準備，但是只有43%受訪者已為退休制定好周詳計劃。另外，亦有54%受訪者表示，在年屆一定年齡之前，不會採取行動計畫退休。

人生是一場單程旅途， 不可推倒重來，現在就應坐言起行儲蓄和投資。今天一點一滴的儲蓄，可能會為未來生活帶來大不同²。

我們另一項調查⁸發現，參與度和退休信心之間的相關性很強。每月有為退休儲蓄的人士，其退休信心（75%）高於那些每年只儲蓄兩次的人士（50%）。

與此同時，人生會經歷不同轉變，您在人生不同階段可能會有不同需要，同時會面臨不同風險。正如圖表⁹所示，了解投資組合的合適風險水平，並且在踏入人生不同階段時，主動作出調整風險是非常重要的。因此，投資者需要定期檢視和更新您的投資組合，以應對人生的轉變。

  好好借助時間

為退休投資時，時間可謂一把雙面刃。對於只儲蓄而不投資的人來說，時間猶如敵人，因為通脹或會隨年月蠶食儲蓄的實際價值。

對於儲蓄同時投資、並會主動調整投資組合的人來說，時間則可能是朋友。因為複息效應有助以較低成本積累財富，以達至退休目標。

因此，當您為子女做好面對世界的準備時，為自己的退休生活籌謀亦非常重要。

1. 資源來源：《摩根資產管理退休規劃策略研究-香港報告》，2019年5月。調查在16.11.2018至16.12.2018間進行，並調查了519名香港投資者。
2. 僅供說明之用，根據現時市況，並可適時作出轉變。投資產品並不一定適合所有投資者。投資組合的資產配置可因應個別投資者的需要及市場狀況而轉變。
3. 資源來源：香港政府統計處，《香港統計數字一覽2019年版》。
4. 資源來源：香港政府統計處，《香港人口趨勢1981-1996》。
5. 資源來源：聯合國經濟和社會事務部人口司（2019）《世界人口展望：2019年修訂版》。
6. 資源來源：香港政府統計處，截至2019年8月26日。
7. 資源來源：摩根資產管理，《退休規劃之道》，2019。
8. 資源來源：摩根資產管理，《投資者信心指數》，2019年5月。
9. 資源來源：摩根資產管理。僅供說明用途。債券受制於利率風險。利率上升時，債券債格普遍下跌。股票證券的價格或會因整體市場變化或公司財政狀況變化或下跌，該等變化有時迅速或難以預料。股票證券受制於股市風險，一般股價有可能短期或長時間下跌。

投資涉及風險。投資產品並非適合所有投資者。投資者應在投資前先徵詢專業顧問的意見。投資產品與定期存款並非類同，亦不適合作出比較。上述僅為本文件製作時之意見及觀點，可隨時變動，該資訊不應被視作或理解為任何投資建議。估計、假設及預測僅供說明之用，可能或不可能實現。本文件未經證監會審閱，由摩根基金（亞洲）有限公司刊發。